Altadis dice que la oferta de CVC y PAI Partners se acerca "al valor real" de la compañía

Altadis ha anunciado hoy a la CNMV que la oferta preliminar de compra por parte de las sociedades de capital riesgo CVC y PAI Partners a un precio de 50 euros por acción "se aproxima al valor real de la compañía" y ha autorizado la "due diligence" solicitada por las empresas. Además, ha abierto sus libros de contabilidad a los oferentes.

En una reunión mantenida durante el día de hoy, el consejo de Altadis acordó también "autorizar un acceso adecuado a la información solicitada por Imperial Tobacco Group, en términos legal y comercialmente apropiados", de cara a una posible mejora de su oferta de compra, de 47 euros por título, que el consejo de administración de la tabaquera rechazó por insuficiente.

Además, recuerda en su comunicado que la aproximación de CVC Capital y Pai Partners a la tabaquera, que valora la compañía en 12.806 millones de euros, se ha realizado "expresando su apoyo a la actual estrategia y gestión de la compañía", y su voluntad de preservar el modelo de negocio de la misma. Altadis reitera asimismo su compromiso por "continuar analizando las mejores opciones para la compañía, sus accionistas y empleados".

Ofertas enfrentadas

El vicepresidente de la empresa, Carlos Colomer, no asistió a la reunión del consejo de administración para evaluar la propuesta de CVC y PAI, con el fin de evitar posibles incompatibilidades, dado que también es asesor de CVC en España.

La oferta preliminar de compra de los fondos de capital riesgo por el 100% del capital de Altadis estaba condicionada a la recomendación positiva de su máximo órgano ejecutivo, así como a una 'due diligence' sobre los negocios del grupo. La propuesta de CVC y PAI supera en un 6,6% la de Imperial Tobacco, de 47 euros por título, que fue rechazada por el consejo de administración de Altadis, al considerar que no recogía el valor estratégico de la compañía ni sus perspectivas de futuro.