Eutelsat compra Satélites Mexicanos por cerca de 860 millones de euros

Eutelsat Communications ha acordado la compra de Satélites Mexicanos SA por un total de 1.142 millones de dólares, unos 860 millones de euros (entre el precio de compra, de 831 millones de dólares, y la deuda que asumirá de su nueva filial, de 311 millones dólares). El objetivo de la empresa es acelerar su expansión en el mercado de satélites de América Latina. Eutelsat planea financiar la adquisición mediante un préstamo puente, según señaló la empresa, con sede en París.

Eutelsat espera potenciar su negocio en América Latina. Curiosamente competirá en el continente con Hispasat, empresa de la que es el segundo mayor accionista, con más del 27% de la propiedad según su informe de 2012. Brasil es ya el segundo mayor mercado de Hispasat y su cuota de mercado latinoamericana es del 11%.

La demanda de servicios de satélites en Latinoamérica tiene un crecimiento medio estimado de más del 7% anual entre 2011 y 2016, según aseguró Eutelsat, citando estadísticas de Euroconsult. Satmex, la operadora de tres satélites que cubren el 90% de la población de las Américas en 2011 superó una bancarrota, por segunda vez en cinco años.

La adquisición, sujeta a las aprobaciones gubernamentales y regulatorias, probablemente se completará a finales de este año, según dijeron las compañías. Perella Weinberg Partners LP está asesorando a Eutelsat, mientras que Goldman Sachs Group y Credit Suisse Group AG son los asesores de Satmex.

"Hace seis años, Satmex era una empresa muy diferente y en una situación muy difícil. Era el caos", ha explicado el consejero delegado de Eutelsat, Michel de Rosen, en una conferencia con analistas. "Ahora se ha convertido en una empresa dinámica, de crecimiento rápido y con un potencial de mayor crecimiento todavía", ha asegurado.

Las acciones de Eutelsat cayeron un 6,2% y cerraron en 21,02 euros en la Bolsa de París. La compañía reveló ayer una previsión de crecimiento de sus ventas del 2,5% para el periodo 2013-2014 y una tasa de crecimiento de más del 5% de media para los dos años siguientes. El dato decepcionó a muchos analistas. 

Los ingresos aumentaron un 5,1%, hasta los 1.280 millones de euros en los últimos 12 meses hasta junio, mientras que las ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización se incrementaron un 4%, hasta los 995 millones de euros, señaló Eutelsat. El año pasado, las empresas de Satmex registraron un ebitda de 89,1 millones dólares.