Hesperia lanza una OPA sobre el 26% de NH Hoteles

El Grupo Hesperia ha sacudido hoy el mercado turístico español al lanzar una opa hostil sobre su competidor NH Hoteles. La cadena pretende convertirse en el accionista de referencia de su rival para lo que pretende adquirir el 26,1% del capital. La operación está condicionada a que concurra, al menos, el 15%, proporción suficiente para tomar las riendas de la empresa.

El precio fijado es un 14,96% superior al que alcanzaron los títulos de NH en la Bolsa en el cierre de ayer

El precio fijado es un 14,96% superior al que alcanzó en la Bolsa en el cierre de ayer, cuando los títulos de NH se negociaban a 7,22 euros: Hesperia ofrece 8,30 euros por acción. La inversión prevista asciende, por tanto, a 259 millones de euros. Este valor, sin embargo, es inferior al que el grupo alcanzó hace dos semanas y está cinco euros por debajo del que marcaba hace exactamente un año.

Minutos antes del comienzo de la sesión, la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) suspendió cautelarmente la cotización de NH en la Bolsa de Madrid. Esta medida cautelar ha sido levantada a las 12.00 horas, al entender que la información puesta a disposición de los inversores es suficiente. Quince minutos después de volver a negociarse, los títulos han subido un 13,99% para alcanzar los 8,23 euros, muy próximo al precio ofrecido por Hesperia.

En una comunicación a la CNMV, Hesperia señala que su intención "es la de tomar una participación significativa en el capital de NH Hoteles mediante un proceso rápido y ordenado que no distorsione la cotización del valor en bolsa". El grupo hotelero quiere, así, "consolidar el desarrollo" de NH al "aportar sus conocimientos y experiencia en la gestión hotelera".

Activos hoteleros

Hesperia cuenta actualmente con 22 hoteles en propiedad (tres de cinco estrellas, doce de cuatro y siete de tres), además de explotar en régimen de arrendamiento otros 13 (uno de máxima categoría, diez de cuatro estrellas y dos de tres), así como dos establecimientos más con un contrato de gestión. A estos hay que añadir los planes de apertura de ocho nuevos hoteles. El año pasado el grupo facturó 110 millones de euros.

Por su parte, NH cuenta con un total de 239 hoteles en 16 países de Europa, Latinoamérica y África, y tiene en construcción 37 nuevos establecimientos. Además, ostenta el 20% del capital de Jolly Hotels (una cadena que opera en varios países de la UE y en Estados Unidos) y es propietaria del 94% de Sotogrande, que explota un complejo turístico de la Costa del Sol. En el primer trimestre de este año, la empresa ingresó 204 millones de euros, un 19,6% más que en el mismo periodo de 2002, si bien redujo sus ventas en Europa (exceptuando España) casi un 10%.